某公司 X3 年營業活動淨現金流入為$110,000，當年度支付所得稅$6,000、應收票據減少數 $46,000、應收帳款增加數$33,000、存貨增加數$10,000、預付費用減少數$12,000、應付帳款增加數$30,000、應付利息增加數$14,000、折舊及攤銷費用$18,000、處分不動產、廠房及設備利益$3,000。試求當年度稅前淨利為何？

本題考點
間接法下營業活動現金流量的調整方向，與稅前淨利的回推。

正解理由

間接法自稅前淨利出發，加回不流出現金的折舊及攤銷費用，減除歸屬投資活動的處分不動產、廠房及設備利益，再按營業性資產減少為加項、增加為減項、營業性負債增加為加項調整營運資金，最後減除支付之所得稅。本題調整數合計新臺幣 68,000 元，稅前淨利即新臺幣 42,000 元，故選 C。

逐項排除

1. A錯誤。新臺幣 27,000 元係把折舊及攤銷與處分利益的淨加項重複加計一次。
2. B錯誤。新臺幣 36,000 元係漏未減除支付之所得稅新臺幣 6,000 元。
3. C正確。新臺幣 42,000 元加調整數新臺幣 68,000 元即題示金額。
4. D錯誤。以新臺幣 45,000 元回推，淨現金流入為新臺幣 113,000 元。

演算步驟

1. 調整數＝折舊及攤銷新臺幣 18,000 元－處分利益 3,000 元＋應收票據減少 46,000 元－應收帳款增加 33,000 元－存貨增加 10,000 元＋預付費用減少 12,000 元＋應付帳款增加 30,000 元＋應付利息增加 14,000 元－支付所得稅 6,000 元＝新臺幣 68,000 元；
2. 稅前淨利＝新臺幣 110,000 元－68,000 元＝新臺幣 42,000 元。

記憶點

資產反向、負債同向，折舊加回、處分利益減除，最後扣掉付現所得稅。